Giao dịch ngoại hối - Rủi ro ngoại hối

Các ngân hàng phải đối mặt với rủi ro hối đoái do các hoạt động liên quan đến kinh doanh tiền tệ, kiểm soát quản lý rủi ro thay cho khách hàng và rủi ro về bảng cân đối kế toán và hoạt động của chính họ. Chúng ta có thể phân loại những rủi ro này thành bốn loại khác nhau -

• Rủi ro tỷ giá hối đoái

• Rủi ro tín dụng

• Rủi ro thanh khoản

• Rủi ro hoạt động

Rủi ro tỷ giá hối đoái

Điều này liên quan đến sự tăng giá hoặc giảm giá của một loại tiền tệ (ví dụ: USD) so với một loại tiền tệ khác (tiền tệ cơ sở như INR). Mọi ngân hàng đều có một vị thế dài hoặc ngắn trong một loại tiền tệ, sự sụt giá (trong trường hợp vị thế dài) hoặc tăng giá (trong trường hợp vị thế bán), đều có nguy cơ gây tổn thất cho ngân hàng.

Rủi ro này chủ yếu ảnh hưởng đến các doanh nghiệp nhưng nó cũng có thể ảnh hưởng đến các thương nhân hoặc nhà đầu tư cá nhân thực hiện đầu tư.

Ví dụ: nếu một người Ấn Độ có một đĩa CD ở Hợp chủng quốc Hoa Kỳ trị giá 1 triệu Đô la Mỹ và tỷ giá hối đoái là 65 INR: 1 USD, thì người Ấn Độ thực sự có 6,50,00,000 INR trong đĩa CD. Tuy nhiên, nếu tỷ giá hối đoái thay đổi đáng kể thành 50 INR: 1 USD, thì người da đỏ chỉ có 5,00,00,000 INR trong CD, mặc dù anh ta vẫn có 1 triệu đô la.

Rủi ro tín dụng

Rủi ro tín dụng hoặc rủi ro vỡ nợ gắn liền với một khoản đầu tư mà người đi vay không có khả năng trả lại số tiền cho ngân hàng hoặc người cho vay. Điều này có thể là do điều kiện tài chính của người đi vay kém và loại rủi ro này luôn hiện hữu với người vay. Rủi ro này có thể xuất hiện trong thời gian hợp đồng hoặc khi đáo hạn.

Quản lý rủi ro tín dụng là thực hành tránh tổn thất bằng cách hiểu được mức đủ vốn của ngân hàng và dự phòng rủi ro cho vay tại bất kỳ thời điểm nào. Rủi ro tín dụng có thể được giảm thiểu bằng cách ấn định các giới hạn hoạt động cho mỗi khách hàng, dựa trên mức độ tín nhiệm của khách hàng, bằng cách kết hợp các điều khoản về việc đảo ngược hợp đồng nếu xếp hạng của một bên đối tác giảm.

Ủy ban Basel đề xuất các khuyến nghị sau để ngăn chặn rủi ro:

• Theo dõi liên tục về rủi ro, giám sát, đo lường và kiểm soát của họ

• Hệ thống thông tin hiệu quả

• Thủ tục kiểm toán và kiểm soát

Rủi ro thanh khoản

Tính thanh khoản đề cập đến mức độ hoạt động của thị trường (người mua và người bán). Rủi ro thanh khoản là rủi ro tái cấp vốn.

Rủi ro thanh khoản là xác suất tổn thất phát sinh từ một tình huống mà -

• không có đủ tiền mặt để đáp ứng nhu cầu của người gửi tiền và người đi vay.

• việc bán các tài sản kém thanh khoản sẽ mang lại ít hơn giá trị hợp lý của chúng

• việc bán tài sản kém thanh khoản không thể thực hiện được vào thời điểm mong muốn do thiếu người mua.

Rủi ro hoạt động

Rủi ro hoạt động liên quan đến hoạt động của ngân hàng.

Đó là xác suất xảy ra tổn thất do những bất cập nội bộ của một ngân hàng hoặc sự cố trong kiểm soát, hoạt động hoặc thủ tục của ngân hàng

Rủi ro lãi suất

Rủi ro lãi suất là khả năng giá trị của một khoản đầu tư (ví dụ, của một ngân hàng) sẽ giảm xuống do sự thay đổi bất ngờ của lãi suất.

Nói chung, rủi ro này phát sinh khi đầu tư vào trái phiếu có lãi suất cố định. Khi lãi suất tăng, giá trị thị trường của trái phiếu giảm xuống, vì lãi suất trả cho trái phiếu hiện thấp hơn lãi suất thị trường hiện tại. Do đó, nhà đầu tư sẽ ít có xu hướng mua trái phiếu hơn khi giá thị trường của trái phiếu giảm cùng với sự sụt giảm nhu cầu trên thị trường. Khoản lỗ chỉ được thực hiện khi trái phiếu được bán hoặc đến ngày đáo hạn.

Rủi ro lãi suất cao hơn liên quan đến trái phiếu dài hạn, vì có thể có nhiều năm trong đó có thể xảy ra biến động lãi suất bất lợi.

Rủi ro lãi suất có thể được giảm thiểu bằng cách đa dạng hóa khoản đầu tư trên nhiều loại hình bảo mật hoặc bằng cách bảo hiểm rủi ro. Trong trường hợp phòng ngừa rủi ro, nhà đầu tư có thể tham gia hoán đổi lãi suất.

Rủi ro quốc gia

Rủi ro quốc gia đề cập đến rủi ro đầu tư hoặc cho vay có thể do môi trường kinh tế và / hoặc chính trị tại quốc gia của người mua, có thể dẫn đến việc không có khả năng thanh toán cho hàng nhập khẩu.

Bảng sau liệt kê các quốc gia có rủi ro thấp hơn khi đầu tư -

Cấp	Thay đổi thứ hạng (so với năm trước)	Quốc gia	Điểm tổng thể (trên 100)
1	-	Singapore	88,6
2	-	Na Uy	87,66
3	-	Thụy sĩ	87,64
4	-	Đan mạch	85,67
5	2	Thụy Điển	85,59
6	1	Luxembourg	83,85
7	2	nước Hà Lan	83,76
số 8	3	Phần Lan	83.1
9	-	Canada	82,98
10	3	Châu Úc	82,18

Source: Euromoney Country risk – published January 2018

Các quy tắc giao dịch để sống theo

Quản lý tiền bạc và Tâm lý học

Quản lý tiền là một phần không thể thiếu của quản lý rủi ro.

Việc hiểu và thực hiện quản lý rủi ro phù hợp có ý nghĩa hơn nhiều so với hiểu biết về những gì chuyển động thị trường và cách phân tích thị trường.

Nếu bạn là một nhà giao dịch kiếm được lợi nhuận lớn trên thị trường trên một tài khoản giao dịch rất nhỏ vì nhà môi giới ngoại hối của bạn đang cung cấp cho bạn đòn bẩy 1:50, thì rất có thể bạn đang không thực hiện quản lý tiền hợp lý. Có thể bạn may mắn trong một hoặc hai ngày nhưng bạn đã phải đối mặt với rủi ro không đáng có vì “quy mô giao dịch” cao bất thường. Nếu không quản lý rủi ro thích hợp và nếu bạn tiếp tục giao dịch theo kiểu này, thì khả năng rất cao là bạn sẽ sớm gặp phải hàng loạt thua lỗ và mất toàn bộ số tiền của bạn.

Ngược lại với niềm tin phổ biến, nhiều nhà giao dịch thất bại trong giao dịch của họ không phải vì họ thiếu kiến ​​thức về chỉ báo kỹ thuật mới nhất hoặc không hiểu các thông số cơ bản, mà là do các nhà giao dịch không tuân theo các nguyên tắc quản lý tiền cơ bản nhất. Quản lý tiền là phần bị bỏ qua nhiều nhất nhưng cũng là phần quan trọng nhất của giao dịch thị trường tài chính.

Quản lý tiền đề cập đến cách bạn xử lý tất cả các khía cạnh tài chính của bạn liên quan đến lập ngân sách, tiết kiệm, đầu tư, chi tiêu hoặc giám sát việc sử dụng tiền mặt của một cá nhân hoặc một nhóm.

Quản lý tiền, rủi ro đối với phần thưởng hoạt động trên tất cả các thị trường, có thể là thị trường chứng khoán, thị trường hàng hóa hoặc tiền tệ.