이 머니 마켓 펀드는 마이너스 수익률을 제공합니까?

Dec 10 2020

여기 에 답변 된 머니 마켓 펀드 메트릭스 해석에 대한 질문이 있었지만 새로운 질문이 제기되었습니다.

Schwab SWVXX 는 총 비용 비율이 0.34 %이고 7 일 수익률이 0.03 % 인 머니 마켓 펀드입니다. 내가 이해했듯이 총 비용 비율은 이익뿐만 아니라 계정의 전체 금액에 영향을 미치며 7 일 수익률은 추정 연간 수익률이며 실제로 7 일마다받는 수익률이 아닙니다.

이것을 감안할 때 $100 into SWVXX, at the end of the year wouldn't I gain $0.03의 비용 $0.34, yielding -$0.31? 아니면 여기에 뭔가 빠졌나요?

답변

3 JustinCave Dec 10 2020 at 01:57

링크 한 페이지를 보면 두 가지 7 일 수익률 수치가 있습니다. 하나는 면제가있는 것과없는 것입니다.

7 일 수익률 (면제 포함) 2020 년 12 월 8 일 기준 0.03 %

7 일 수익률 (면제 없음) 2020 년 12 월 8 일 기준 -0.17 %

수익률은 일반적으로 비용 후에 제공됩니다. 현실적으로 지난 7 일 동안이 펀드 수익률은 비용 전 0.17 %였습니다. Schwab이 전체 비용 비율을 청구했다면 비용 후 0.17 %를 잃었을 것입니다. Schwab (그리고 현실적으로 다른 모든 머니 마켓 펀드 제공 업체)는 투자자가 돈을 잃지 않도록하기 위해 금리가 현재처럼 낮을 때 머니 마켓 펀드에 대한 수수료 일부를 면제합니다. 현실적으로 Schwab은 수수료의 0.2 %를 흔들고 0.14 %를 청구했으며 비용 전 0.17 % 수익률은 비용 후 0.03 %가되었습니다.