Camino a V2

Apr 29 2023

Granjero granero NFT

¡Hola, granjeros! Ahora que el token está activo, Granary está a punto de ingresar a un nuevo modo. Desde el lanzamiento inicial en Fantom el 3 de marzo de 2022, se han puesto de manifiesto muchas insuficiencias de la competencia. En DeFi en general, pero especialmente en los mercados de préstamos, existe una clara sobresaturación de capital mercenario, una gestión de riesgos deficiente o retrasada y una gran infrautilización del capital inactivo. El objetivo de Granary V2 es abordar muchas de estas ineficiencias y presentar algunos conceptos nuevos para elevar DeFi para cumplir con las eficiencias de TradFi.

Gracias

Desde nuestro lanzamiento inicial en marzo, Granary ha mantenido una cantidad competitiva de liquidez y ha hecho crecer una comunidad, todo sin incentivos ni fichas. Su apoyo, ideas y comentarios han sido de gran ayuda y Granary espera continuar sirviendo y desarrollando el mercado de préstamos más competitivo para que usted disfrute.

Préstamos de protocolo a protocolo

La subutilización del capital inactivo es una de las mayores ineficiencias que existen en DeFi, un enfoque clave abordado en Granary V2. En el paradigma actual, estos activos excedentes no sirven para nada más que permanecer inactivos en los contratos de protocolo y diluir los rendimientos. Para resolver esto, Granary está introduciendo un sistema de préstamo de protocolo a protocolo que administra los activos no utilizados para encontrar mayores rendimientos en las plataformas de socios confiables. Este sistema permitirá que los activos ociosos ganen rendimiento, mejorando significativamente la competitividad de las tasas de interés disponibles para los depositantes. Los préstamos de protocolo a protocolo elevarán el nivel de las plataformas de préstamos al mejorar la eficiencia del capital y la escalabilidad sin afectar negativamente la liquidez disponible.

Grupos aislados y LTV

El equipo está muy orgulloso de nuestro historial de proporcionar a los usuarios una plataforma segura para prestar y pedir prestado. Desde el 3 de marzo, Granary ha sobrevivido a algunos de los mercados más volátiles, evitando deudas incobrables y la pérdida de fondos de los usuarios. Una gran consideración viene a cada activo respaldado por The Granary. La base de esta consideración son los parámetros de riesgo utilizados para reducir el riesgo. Estos parámetros de riesgo son herramientas para garantizar que los usuarios obtengan la mejor y más segura experiencia de préstamo en DeFi. Algo que queremos agregar a esa caja de herramientas es la capacidad de admitir Isolate Pools y LTV. Los grupos aislados son mercados que solo se pueden usar como garantía para pedir prestado ese mismo activo o una lista de activos cuidadosamente seleccionados a un LTV determinado caso por caso.

Redefinición de incentivos en Web3

Para ser franco, hay una sobresaturación de capital mercenario en DeFi. Los protocolos DeFi son conocidos por esforzarse demasiado a corto plazo para atender las langostas de liquidez. Como se ha visto en estos últimos años, el capital mercenario siempre se beneficiará de un alto rendimiento, pero no se mantendrá en el largo plazo. El objetivo de cualquier mercado de préstamos debe ser estimular el crecimiento de manera sostenible y alentar a los creadores de mercado a continuar participando. El objetivo de Granary es empoderar a nuestros creadores de mercado y recompensar su lealtad al protocolo. Con este fin, Granary espera expandir la salud y la capacidad del sistema a través de un nuevo sistema de emisión de recompensas diseñado en torno a los perfiles de usuario. Este sistema tomará en consideración la longitud, tamaño, y la frecuencia de uso junto con el estado del préstamo y el historial de liquidación para determinar la cantidad de recompensas emitidas. Estas nuevas capacidades mantendrán a Granary a la vanguardia de la entrega de incentivos y, al mismo tiempo, motivarán a los usuarios a actuar en el mejor interés del protocolo.

Captura de valor de liquidación

La salud subyacente de cualquier protocolo de préstamo se mantiene al garantizar que todas las cuentas estén sobrecolateralizadas. Si el valor de préstamo de una cuenta excede el valor de su garantía, el protocolo asume una deuda incobrable. Granary Finance, y muchos otros protocolos de DeFi, alientan a los liquidadores a liquidar préstamos insalubres (préstamos que exceden el umbral de liquidación) al proporcionar un bono de liquidación (una parte de la garantía de la cuenta insana como recompensa). Este modelo de incentivos ha demostrado ser bastante efectivo ya que los liquidadores compiten entre sí para liquidar préstamos insalubres, lo que hace que sea casi imposible que un préstamo insalubre se convierta en una deuda incobrable. Hay una ineficiencia crucial con este modelo: el bono de liquidación es un valor que sale del ecosistema Granary. Granary V2 introducirá un modelo de captura de valor de liquidación que alentará a los liquidadores a contribuir constantemente con este valor al ecosistema mientras mantienen un entorno competitivo. A medida que Granary Finance escala, este valor contribuirá en gran medida a la cantidad ganada por el protocolo y los depositantes.

Parámetros de riesgo basados en el tiempo

Granary Finance pudo actuar de inmediato sobre el exploit del puente Harmony, congelando los mercados de más depósitos y préstamos y dando a nuestros usuarios tiempo suficiente para salir de sus posiciones en Harmony. Muchos otros protocolos no pudieron actuar lo suficientemente rápido como para congelar sus mercados y notificar a sus usuarios, incluidos algunos de los nombres más importantes en préstamos DeFi. La lección derivada de esta experiencia es que los protocolos deben ser capaces de responder a condiciones inesperadas del ecosistema en cualquier momento. Esto provoca la pregunta, "¿cómo puede Granary reducir el riesgo de un mercado en un momento dado sin afectar negativamente los préstamos actuales?" Con los parámetros de riesgo basados en el tiempo, Granary puede actualizar los umbrales de préstamo a valor y de liquidación para nuevos préstamos sin que se liquiden los préstamos actuales. De esta manera, Granary podrá establecer parámetros de riesgo de protocolo sin tener que caminar lentamente el LTV o el umbral de liquidación hasta el valor deseado sin afectar negativamente los préstamos actuales. Por ejemplo, si se actualizan los parámetros de riesgo, las cuentas con posiciones actuales no podrán pedir prestado ni retirar dinero si no cumplen los criterios de préstamo actuales para la garantía que están prestando, pero no se liquidarán a menos que excedan su Umbral de liquidación original. Los parámetros de riesgo basados en el tiempo se agregarán a nuestro arsenal de herramientas para brindar a los usuarios una experiencia de préstamo segura. las cuentas con posiciones actuales no podrán pedir prestado o retirar dinero si no cumplen con los criterios de préstamo actuales para la garantía que están prestando, pero no se liquidarán a menos que excedan su Umbral de liquidación original. Los parámetros de riesgo basados en el tiempo se agregarán a nuestro arsenal de herramientas para brindar a los usuarios una experiencia de préstamo segura. las cuentas con posiciones actuales no podrán pedir prestado o retirar dinero si no cumplen con los criterios de préstamo actuales para la garantía que están prestando, pero no se liquidarán a menos que excedan su Umbral de liquidación original. Los parámetros de riesgo basados en el tiempo se agregarán a nuestro arsenal de herramientas para brindar a los usuarios una experiencia de préstamo segura.

Estamos increíblemente emocionados de compartir nuestra visión de Granary Finance. En nuestro próximo artículo, discutiremos nuestro enfoque de los incentivos.