Вы хотите купить телевизор или мобильный телефон — что вы делаете?

Вы изучаете, что купить ……

Как инвестор, важно знать, куда идут ваши деньги и как они будут использоваться.

Инвестирование в стартапы рискованно, поэтому вам нужно проявить должную осмотрительность, прежде чем делать какие-либо инвестиции. Понимание учредителей, целевого рынка и бизнес-модели компании может дать вам лучшее представление о том, что компания может делать со средствами, и о потенциальной отдаче ваших инвестиций.

Что такое должное усердие?

Комплексная проверка — это процесс, который фонды венчурного капитала (VC) и другие инвесторы используют для проверки и оценки потенциальных инвестиционных возможностей.

Чтобы снизить риски инвестирования в компанию на ранней стадии, комплексная проверка бизнеса и правовая проверка для подтверждения информации необходимы в основном для оценки сильных и слабых сторон инвестиций и выявления рисков бизнеса компании.

Согласно Investopedia , «Due Diligence — это расследование, аудит или проверка, проводимая для подтверждения фактов или деталей рассматриваемого вопроса. В финансовом мире должная осмотрительность требует изучения финансовых отчетов перед заключением предполагаемой сделки с другой стороной.

Комплексная проверка — это систематический способ анализа и снижения риска, связанного с деловым или инвестиционным решением».

В ходе комплексной проверки бизнеса вы можете посетить одну или несколько презентаций компании, чтобы узнать об управлении компанией, продукте, рыночных возможностях и бизнес-модели. Вы также можете ознакомиться с финансовой отчетностью компании и контактными данными.

После комплексной проверки бизнеса основное внимание уделяется подтверждению информации, предоставленной компанией, и оценке потенциальных правовых рисков для инвестиций посредством юридической проверки.

Юридическая комплексная проверка обычно начинается после окончательного согласования общих условий инвестиций и после того, как консультант инвестора отправил компании «список запросов на проведение комплексной проверки» (« Список запросов DD »).

Комплексная проверка включает в себя проверку того, что выбранный вами стартап является реальным и законным, а также имеет разумные шансы на успех. Участие в собственной должной осмотрительности позволит вам выявить важные факторы, такие как:

• На какой рынок выйдет компания
• Как компания подходит и конкурирует на этом рынке
• История основателей фирмы
• Краткосрочные и долгосрочные цели бизнеса
• Будет ли рассматриваемый стартап соблюдать условия инвестиционного раунда
• Потенциал, который может существовать или не существовать для того, чтобы ваши инвестиции были прибыльными

• Корпоративные записи и уставные документы
• Бизнес-план и финансы
• Выпуск ценных бумаг и документы о предыдущем финансировании
• Интеллектуальная собственность
• Существенные соглашения
• Документы сотрудников и информация о льготах
• Информация о судебных разбирательствах, расследованиях или спорах

Некоторые из шагов процесса комплексной проверки венчурного капитала?

Некоторые из шагов в процессе должной осмотрительности включают оценку:

1. Рынок
2. Люди
3. Финансы
4. Структура
5. Товар
6. Управление рисками

Важно изучить рынок выбранного вами стартапа. Не каждое деловое предприятие может быть основано на оригинальной идее, но важно помнить о конкуренции. Если стартап выходит на конкурентный или насыщенный рынок, это может снизить его шансы на успех.

Люди

Знакомство с людьми, стоящими за стартапом, — это то, к чему вы относитесь серьезно. Компания сильна настолько, насколько сильна ее команда, и группа, которой не хватает опыта или которая потерпела неудачу в нескольких проектах в прошлом, может создать проблемы для ваших инвестиций.

Вы можете начать с изучения основателей компании. Изучите их биографию и поймите, откуда они. Запускали ли они другие предприятия в прошлом? Если да, то что это были за предприятия и каковы их достижения? Достигли ли они своих целей и в конечном итоге принесли доход инвесторам?

Финансы

Сколько денег собрала компания? Есть ли у него резервы и какой длины его взлетно-посадочная полоса? Компания может выжить, только если у нее есть деньги в банке.

Вы должны убедиться, что у выбранной вами компании есть средства для решения любых чрезвычайных ситуаций или непредвиденных расходов. Также важно думать о долгосрочной перспективе. Таким образом, инвестирование в стартап, у которого достаточно денег, чтобы покрыть свою деятельность в течение следующих двух-трех лет, может быть более сильным инвестиционным выбором, чем вложение средств, у которого достаточно средств только для поддержания операций в течение нескольких месяцев, поэтому обязательно проверьте финансовую отчетность стартапа. ресурсы перед инвестированием.

Инвесторы также должны проверить ключевые бизнес-показатели компании.

Условия инвестиционного раунда

Полностью понять, как средства будут использоваться в течение следующих 1-3 лет. Замечаете ли вы что-нибудь, что может помешать вашему возвращению? Если это так, сделайте все возможное, чтобы договориться с основателями, чтобы у них было то, что им нужно, а ваши инвестиции оставались в безопасности и в их надежных руках.

Как видно из приведенного выше, это трудоемкий процесс, который занимает значительное время с обеих сторон.

Узнайте больше о том, что инвесторы ищут для стартапов на ранней стадии. (как и в моей предыдущей статье).

На ранних стадиях инвестирования основной целью комплексной проверки венчурного капитала является независимая проверка возможностей для бизнеса и оценка профиля риска/доходности. На более позднем этапе или при инвестировании в частный капитал финансовая и юридическая осмотрительность становится очень важной и, следовательно, становится основной целью осмотрительности.

Напротив, осмотрительность на ранней стадии — это прежде всего осмотрительность возможностей или бизнеса. Это усердие осуществляется за счет сочетания внутренних исследований, общения с потенциальными клиентами, отраслевыми экспертами, поставщиками и другими соответствующими игроками экосистемы.

В заключение, цель процесса осмотрительности венчурного капитала состоит в том, чтобы подтвердить возможность и квалифицировать профиль риска/доходности возможности.

Моя первая запись венчурного капитала для чайников наделала много шума, ее очень полюбили и приняли. Сделайте обзор один раз…

ВК для чайников Глава 2 здесь…. который охватывает некоторые общие термины ангельского инвестирования, разницу между венчурным капиталом и ангелами.

В третьем выпуске я рассказал о рисках, связанных с венчурным капиталом, требованиях для входа в венчурный капитал, минимальных инвестициях, некоторых вопросах, которые нужно задать основателям при рассмотрении стартапов и начале работы.

Похлопайте мне и расскажите заранее (мне нравится быть мотивированным).