10 Steuerbefreiungen, die Sie kennen sollten

Beginnen wir damit, zu definieren, was eine Steuerbefreiung ist und was nicht.

Steuerbefreiungen sind nicht dasselbe wie Steuerabzüge , obwohl sie dasselbe bewirken: Ihr zu versteuerndes Einkommen senken. Um die Dinge noch verwirrender zu machen, sitzen Befreiungen und Abzüge direkt nebeneinander auf dem Steuerformular 1040 (Zeile 40 und 42). Wie genau unterscheiden sie sich?

Im Laufe der Jahre hat der Kongress bestimmte Arten von Steuerzahlern und bestimmte Arten von Organisationen als steuerbefreit anerkannt . Organisationen müssen den Steuerbefreiungsstatus beantragen, aber Personen können sich qualifizieren, je nachdem, wie viel Geld sie verdienen, ob sie ausländische Studenten sind und andere Kriterien.

Lesen Sie weiter, um herauszufinden, ob Sie Steuerbefreiungen nutzen können, um noch mehr Geld bei Ihren Einkommenssteuern zu sparen.

1. Persönliche Befreiung
2. Ehegattenbefreiungen
3. Abhängige Befreiungen
4. Steuerbefreite Organisationen
5. AMT-Ausnahmen
6. Die Steuerbefreiung für selbstständige Erwerbstätigkeit
7. Steuerbefreiung für Geringverdiener
8. Veteranen mit Behinderungen
9. Internationale Organisationen und ausländische Regierungen
10. Ausländische Lehrer, Auszubildende und Profisportler

Die persönliche Freistellung ist wie ein kostenloses Geschenk vom IRS. Aber wenn der ganze Sinn der Einkommenssteuern darin besteht, Einnahmen zu erheben, warum befreit die Regierung dann automatisch einen so gesunden Batzen Wechselgeld – 3.950 US-Dollar im Jahr 2014 – von Ihrem steuerpflichtigen Einkommen?

Der Kongress schreibt das Steuergesetzbuch und die Gesetzgeber erkennen an, dass die Amerikaner mit den niedrigsten Einkommen am stärksten von Einkommenssteuern betroffen sind. Nicht dass sie am meisten zahlen – nein, das wären die Megareichen – aber der Verlust von ein paar tausend Dollar könnte den Unterschied zwischen Existenz und Obdachlosigkeit ausmachen.

Der Personenfreibetrag sowie der Ehegatten- und der Unterhaltsberechtigtefreibetrag dienen dazu, eine bestimmte Grundeinkommenshöhe von der Besteuerung zu befreien. Als 1913 die allererste Einkommenssteuer erhoben wurde, wurde der persönliche Freibetrag auf 3.000 $ festgelegt (mehr als 72.000 $ in 2014 Dollar), was bedeutet, dass relativ wenige Menschen genug verdienten, um Einkommensteuer zu schulden [Quelle: Tax Policy Center ]. Die heutige Befreiung ist bei weitem nicht so großzügig, dient aber demselben Zweck.

Da die Befreiung Geringverdienern zugute kommen soll, hat der IRS eine schrittweise Abschaffung für Verdiener mit höherem Einkommen eingeführt. Wenn Sie ein Alleinerziehender sind und Ihr bereinigtes Bruttoeinkommen (AGI) höher als 254.200 US-Dollar ist, wird der Betrag Ihrer persönlichen Freistellung um 2 Prozent für jede 2.500 US-Dollar reduziert, die Ihr Einkommen diese Grenze überschreitet. Sobald der AGI 376.700 $ erreicht, wird die persönliche Freistellung auf Null reduziert [Quelle: IRS ]. (Der AGI ist der Betrag, der nach Abzug bestimmter Ausgaben wie Studiendarlehenszinsen oder Unterhaltszahlungen von Ihrem Bruttoeinkommen übrig bleibt).

Ein Ehepaar, das eine gemeinsame Steuererklärung einreicht, kann für beide Ehepartner einen Freibetrag von jeweils 3.950 USD geltend machen. Der Betrag der Befreiung wird gesenkt, wenn das Paar einen Gesamt-AGI von mehr als 305.050 $ hat, und endet vollständig bei 427.550 $ [Quelle: IRS ].

Entscheidet sich ein Ehepaar, getrennt einzureichen, werden die Regeln komplizierter. Wenn beide Ehegatten Einkommen beziehen, können sie sich gegenseitig nicht auf Ehegattenfreibetrag beanspruchen. Wenn ein Ehegatte Einkommen erzielt, der andere jedoch nicht, kann der berufstätige Ehegatte zwei Freibeträge beantragen, einen für sich selbst und einen für den nicht erwerbstätigen Ehepartner.

Wenn Sie als Haushaltsvorstand einreichen , müssen Sie entweder unverheiratet sein oder „als unverheiratet gelten“, um sich zu qualifizieren. Es scheint also unmöglich, einen Ehegattenfreibetrag zu beanspruchen. Nicht so! Gemäß den IRS-Regeln gelten Sie als „unverheiratet“, wenn Ihr Ehepartner in den letzten sechs Monaten des Steuerjahres nicht bei Ihnen gelebt hat, Sie mehr als die Hälfte der Kosten für die Instandhaltung Ihres Hauses aufgebracht und eine separate Erklärung eingereicht haben . Wenn Sie diese Kriterien erfüllen und Ihr Ehepartner kein Einkommen erzielt hat, können Sie dennoch eine Ehegattenfreistellung als Haushaltsvorstand beantragen, vorausgesetzt, Sie unterstützen mindestens ein Kind oder einen anspruchsberechtigten Verwandten (mehr dazu auf der nächsten Seite). .

Einige Hinweise zu Ehegattenbefreiungen für Witwen/Witwer [Quelle: IRS ]:

Das Steuergesetz ermöglicht es Ihnen, eine persönliche Freistellung, eine Ehegattenfreistellung und eine separate Freistellung für jeden Ihrer unterhaltsberechtigten Angehörigen zu beantragen. Auch das klingt einfach genug, oder? Angehörige müssen Ihre Kinder bedeuten, richtig? Aber wenn das Ihre einzige Definition ist, denken Sie nicht wie die IRS.

Die Agentur erlaubt Ihnen, jemanden als unterhaltsberechtigt zu beanspruchen, wenn es sich entweder um Ihr anspruchsberechtigtes Kind oder Ihren anspruchsberechtigten Verwandten handelt .

A qualifying child, according to the IRS must be your "son, daughter, stepchild, foster child, brother, sister, half-brother, half-sister, stepbrother, stepsister, or a descendant of any of them." A qualifying child must be younger than 19 (or 24 if a full-time student) and younger than you and your spouse. The child must have lived with you for more than half of the tax year and you must have provided more than half of the child's financial support.

A qualifying relative, on the other hand, is someone for whom you provide financial support, but who doesn't fit the description of a qualifying child — he or she is older than you, for example. A qualifying relative doesn't necessarily have to live in your house, as long as you provide more than half of the person's financial support and they don't earn more than $3,900 per year. In a strange twist, a roommate or even a boyfriend/girlfriend can be a qualifying relative if you financially support them and they live with you. (Unlike an actual relative, the roommate or partner has to live with you to be a dependent).

Now that we've discussed the personal and household exemptions available to taxpayers, let's talk about an entirely different chapter of the tax code: tax-exempt organizations. Congress recognizes certain types of organizations as contributing to the public good. These organizations — typically, but not exclusively nonprofits —can apply to the IRS for an exemption from taxes on any business revenue.

Examples of tax-exempt organizations (and their associated chapter of the tax code) include:

Even small organizations can benefit. For example, tax-exempt status is available for certain childcare organizations under chapter 501(k). Let's say you run a small daycare out of your home. If the majority of your clients are people who could not otherwise work without placing their kids in childcare, and if you're open to all kids within a certain age range, you could qualify as tax-exempt [source: IRS].

To find out how your organization can gain tax-exempt status, read the IRS instructions in Publication 557.

The Alternative Minimum Tax (AMT) is a little-understood chapter of the U.S. tax code. In fact, the AMT represents an entirely separate and parallel set of calculations for determining taxable income. The AMT was designed to collect more taxes from wealthy individuals who take advantage of deductions and tax-sheltered income to lower their taxable income to close to zero.

The AMT excludes personal exemptions and some common itemized deductions — like state and local taxes, and child care credits — when calculating taxable income [source: The New York Times]. If you have a lot of dependents and live in a high-tax state like California or New York, the AMT can raise your taxable income considerably. By design, the amount of tax owed under the AMT will always be higher than under the regular tax code.

If you use tax preparation software, your tax program will run your income through the AMT rules and see if you qualify. If you do taxes by hand, you need to do the math on Form 6251.

Because the AMT excludes so many categories of deductions, the IRS offers an AMT exemption. In 2014, the AMT exemption is $52,800 for single filers and $82,100 for married couples filing jointly [source: IRS]. This exemption is subtracted from your taxable income similar to the way that the standard deduction is applied under the regular tax system.

If you are self-employed, you have to pay a self-employment tax in April, which amounts to your contribution to the Social Security and Medicare trust funds. (If you worked for someone else, those contributions are automatically deducted from each paycheck and your employer covers half of the cost.) But the tax code recognizes that not everyone wants to collect Social Security or Medicare assistance when they retire, and therefore shouldn't have to pay into the system.

Rather than opening up this exemption to all tax objectors, the IRS limits the self-employment tax exemption to licensed and ordained clergy members, and members of certain religious orders who have conscientious objections to receiving social services from the government [source: IRS]. This exemption is often claimed by members of Amish and Mennonite communities and Christian Science practitioners.

To claim the self-employment tax exemption, you must apply to the IRS using Form 4361. God speed.

Not everyone is required to file a tax return in April. If you earn less than the minimum filing requirement published by the IRS, you are off the hook. Here's the logic behind the minimum filing requirement:

For the 2014 tax year, you were considered exempt from filing federal income taxes if your gross income was less than the following amounts [source: IRS]:

Disabled veterans have made an enduring sacrifice for their country. These disabilities may exclude them from better-paying jobs or paid employment of any kind. Both federal and state legislators recognize the high price that disabled veterans have paid by offering a number of tax exemptions specifically for disabled vets.

On the federal level, disabled veterans can exclude all disability compensation and pension benefits from their gross income. That includes grants for homes or motor vehicles modified for greater accessibility [source: IRS]. Additionally, any money that a disabled vet earns as part of a Compensated Work Therapy (CWT) program is tax-exempt [source: IRS].

In addition, all 50 states offer some sort of property tax exemption for disabled vets [source: Duncan]. Some states require that the veteran be 100 percent disabled, while others are more generous. In general, the state property tax exemptions only cover a portion of the value of the home. Others limit the exemption based on income level.

Normally, the IRS collects income taxes from everyone living and working in the U.S., regardless of citizenship. A few lucky foreigners, however, are allowed to live and work in the U.S. without paying a dime in income tax.

Individuals working in the U.S. on behalf of a recognized international organization fall into this category. Check out this list of organizations designated as tax-exempt by the executive order of various American presidents. Among them are well-known entities like the World Health Organization and the United Nations. But there's also the Pacific Salmon Commission and the International Fertilizer Development Center.

Employees of these international organizations, plus their immediate families, are exempt from U.S. income taxes. The same exemption goes for foreign citizens who hold diplomatic visas to work in consulates and embassies. Both the diplomats and their families (spouses and children under 21) are exempt from U.S. income taxes.

There is a distinct advantage to filing taxes as a non-resident alien as opposed to a resident alien. Non-resident aliens only have to pay income tax on money earned from U.S. sources, while resident aliens (legal residents of the U.S. who are not citizens) owe tax on income from all sources, including foreign businesses and entities [source: Cussen].

One of the criteria that the IRS uses to decide if a taxpayer is a resident or non-resident alien is how many days they lived in the U.S. during the tax year and three prior years. So if you're a non-U.S. citizen and you want to pay less in taxes, there's a strong motivation to lower the official number of days you were in the country.

Here's where this particular exemption comes in. If you are a non-U.S. citizen temporarily in the country as a teacher or trainee (holding a J or Q visa), you can exempt all of the days you lived here. In other words, if you lived the entire year in the U.S. on a J visa while teaching at a university, you can still qualify as a non-resident alien for tax purposes. You would need to file Form 8843.

The same exemption covers an even smaller group of potential taxpayers: foreign professional athletes. If you are an Australian rugby player in the U.S. for an international tournament, none of those days count toward your total days of residency.

Author's Note: 10 Tax Exemptions You Should Know

Seriously, though. I would love to be a fly on the conference room wall when the poor IRS writers sit down to compose their annual filing instructions. I am 100 percent sure that it's not their intention to create the most convoluted and confusing documents in the English language, but it's hard to tell from the results.

The true culprit, I know, isn't the IRS itself, but the 4-million-word tax code that it's trying to explain. There are so many terms to define, and so many caveats and special cases to decipher, that there's no way to be brief and straightforward. Also, your audience is so incredibly diverse — from wealthy households with vacation properties and foreign stock earnings, to struggling families surviving on government assistance.

This is how we get a definition of "dependent" that stretches over two pages and still doesn't address every possible way that a person can depend on your financially. So my heart goes out to the derided IRS, even as I mercilessly make fun of their forms. Why do I feel an audit in my future?

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