Cách thức hoạt động của các xu hướng thị trường chứng khoán

Aug 05 2008

Những gì đi lên hầu hết đi xuống. Nhưng chiến tranh, tội phạm và lạm phát ảnh hưởng bao nhiêu đến hoạt động của thị trường chứng khoán - và tất cả đều do tâm lý? Vậy làm thế nào bạn có thể cưỡi bò và thuần hóa gấu?

Sàn giao dịch của Sở giao dịch chứng khoán New York. Họ biết nhiều hơn về những thứ này hơn chúng ta, phải không? Xem thêm hình ảnh đầu tư.

Bạn đã từng xem những bộ phim trong đó các nhà giao dịch chứng khoán điên cuồng đang mua một nghìn cổ phiếu của một cổ phiếu nóng hoặc bán phá giá cổ phiếu của một cổ phiếu đang giảm mạnh. Bạn đã thấy quảng cáo cho các công ty môi giới tuyên bố có triển vọng thú vị và danh mục đầu tư mạnh. Và chắc hẳn bạn đã nghe hàng trăm cách khác nhau để dự đoán sự lên xuống của thị trường chứng khoán .

Làm thế nào để các nhà giao dịch và các công ty này dự đoán cổ phiếu nào sẽ đạt mức lãi lớn? Làm thế nào để họ biết khi nào bán?

Sự thật là không có cách kỳ diệu nào để dự đoán thị trường chứng khoán. Nhiều vấn đề ảnh hưởng đến sự lên xuống của giá cổ phiếu, cho dù thay đổi dần dần hay tăng đột biến. Cách tốt nhất để hiểu thị trường biến động như thế nào là nghiên cứu các xu hướng.

Trong bài viết này, chúng tôi sẽ thảo luận về xu hướng thị trường chứng khoán, giúp các nhà đầu tư xác định những cổ phiếu nên mua và khi nào. Theo dõi các biến động tăng và giảm trong lịch sử của từng cổ phiếu riêng lẻ, cũng như nhận thức được các xu hướng trên toàn thị trường, giúp các nhà đầu tư lập kế hoạch mua và bán.

Nhiều yếu tố ảnh hưởng đến giá cả trên thị trường chứng khoán, bao gồm lạm phát , lãi suất , giá năng lượng, giá dầu và các vấn đề quốc tế, chẳng hạn như chiến tranh, tội phạm, gian lận và bất ổn chính trị.

Giá cổ phiếu tăng hoặc giảm đột ngột thường được gọi là mức tăng đột biến. Gai là cực kỳ khó dự đoán, nếu không muốn nói là không thể. Xu hướng thị trường chứng khoán giống như hành vi của một người. Sau khi nghiên cứu cách một người phản ứng với các tình huống khác nhau, bạn có thể đưa ra dự đoán về cách người đó sẽ phản ứng với một sự kiện. Tương tự như vậy, việc nhận biết xu hướng trên thị trường chứng khoán hoặc trong một cổ phiếu riêng lẻ sẽ cho phép bạn chọn thời điểm tốt nhất để mua và bán.

Chuyển đến trang tiếp theo để tìm hiểu về những thay đổi bất thường của thị trường chứng khoán. Bạn cũng sẽ tìm hiểu ý nghĩa của các nhà phân tích thị trường khi họ nói về thị trường tăng giá và thị trường gấu. Con vật nào hung dữ hơn?

Nguyên nhân nào dẫn đến sự thay đổi trên thị trường chứng khoán?

Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Ben Bernanke cân nhắc về tình trạng của nền kinh tế Mỹ.

Vậy điều gì làm cho những số mã cổ phiếu đó thay đổi?

Lạm phát:Lạm phát là sự gia tăng giá cả trên diện rộng. Lạm phát khiến đồng đô la của bạn có giá trị thấp hơn. Lạm phát là lý do khiến một chiếc ô tô có giá 7.000 đô la vào năm 1981 và 17.000 đô la vào năm 2001. Về dài hạn, lạm phát là tốt, bởi vì nó có nghĩa là người tiêu dùng đang tiêu nhiều tiền - nền kinh tế đang phát triển mạnh mẽ. Tuy nhiên, khi lạm phát quá cao, người tiêu dùng sẽ rút lui và chi tiêu ít hơn. Xét cho cùng, 5 đô la là rất nhiều tiền để chi tiêu cho một thanh kẹo. Khi người tiêu dùng chi tiêu ít hơn, các công ty không kiếm được nhiều tiền. Khi các công ty không kiếm được tiền, các nhà đầu tư sẽ mất niềm tin vào các công ty đó. Nhiều nhà đầu tư bán cổ phiếu của họ vì họ tin rằng cổ phiếu có giá trị thấp hơn và sẽ chỉ giảm giá. Khi cầu về cổ phiếu giảm, giá của cổ phiếu giảm. Khi điều này xảy ra với nhiều công ty trên thị trường chứng khoán, thị trường chứng khoán sẽ trải qua một sự dịch chuyển đi xuống.
Lãi suất: Để kiểm soát lạm phát, Hệ thống Dự trữ Liên bang có thể tăng lãi suất quỹ liên bang , là lãi suất mà các ngân hàng trả cho các khoản vay mà họ nhận từ Cục Dự trữ Liên bang. Hãy coi Cục Dự trữ Liên bang như một thẻ tín dụngcho các ngân hàng. Khi các ngân hàng phải trả một mức lãi suất cao hơn, họ thường tự tăng lãi suất cho các khoản vay và tài khoản thẻ tín dụng đối với các doanh nghiệp và cá nhân. Điều này có nghĩa là doanh nghiệp và người tiêu dùng phải trả lãi cao hơn cho các khoản tiền đã vay. Điều này thường khiến người tiêu dùng chi tiêu ít hơn và các doanh nghiệp đi vay ít hơn. Khi các doanh nghiệp không vay tiền để phát triển phụ tùng mới đó, họ có xu hướng phát triển với tốc độ chậm hơn. Khi người tiêu dùng không mua đồ và việc kinh doanh không phát triển, lợi nhuận của các công ty giảm, khiến giá cổ phiếu giảm. Ngược lại, khi Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất, các nhà đầu tư có xu hướng phấn khích. Việc cắt giảm có nghĩa là các ngân hàng sẽ vay và cho vay nhiều hơn với lãi suất tốt hơn. Doanh nghiệp sẽ phát triển và người tiêu dùng sẽ chi tiêu. Lợi nhuận của công ty sẽ tăng lên. Các nhà đầu tư có xu hướng mua, mua, mua!
Thu nhập: Khi Widget Co. báo cáo lợi nhuận, mọi người đều muốn có một phần. Lợi nhuận có nghĩa là công ty đang hoạt động tốt. Nhưng có thể sau một thời gian, mọi người cảm thấy mệt mỏi với các vật dụng và muốn mua whatsit mới để thay thế. Widget Co. báo cáo lợi nhuận thấp hơn. Như bạn đã thấy với lạm phát và lãi suất, khi một công ty báo cáo lợi nhuận thấp hơn, các nhà đầu tư mất niềm tin vào công ty và bán cổ phiếu của họ, điều này làm giảm giá trị của cổ phiếu.
Giá năng lượng: Con người luôn cần năng lượng. Điện và khí đốt tự nhiên giúp chúng ta ấm áp, nấu nướng thức ăn và giữ cho máy tính của chúng ta hoạt động vui vẻ. Do đó, nhu cầu về năng lượng là khá liên tục. Chỉ những thay đổi lớn về chi phí năng lượng mới có ảnh hưởng đáng kể đến thị trường chứng khoán.
Giá dầu: Mọi người hầu như luôn cần dầu, dưới dạng xăng. Tuy nhiên, khi giá xăng cao, một số người tìm đến các phương thức vận chuyển thay thế - xe ô tô, phương tiện giao thông công cộng , xe đạp , v.v. Những người khác tiếp tục trả giá cao nhưng kết quả là họ mua ít hàng tiêu dùng hơn. Thị trường chứng khoán có xu hướng phản ứng tiêu cực với giá dầu cao.
Các vấn đề quốc tế và trong nước: Chiến tranh có xu hướng ảnh hưởng tiêu cực đến thị trường chứng khoán. Điều tương tự cũng xảy ra đối với tội phạm, gian lận và bất ổn trong nước hoặc chính trị. Người tiêu dùng lo lắng khi các CEO ăn cắp tiền, khủng bố giết người vô tội, hay các chính trị gia dính vào các vụ bê bối nghiêm trọng. Ai biết được điều gì sẽ xảy ra tiếp theo? Người tiêu dùng tiết kiệm tiền của họ. Doanh nghiệp kiếm được ít tiền hơn. Các nhà đầu tư có xu hướng bán phá giá cổ phiếu của họ, gây ra sự sụt giảm trên thị trường.
Nỗi sợ hãi : Bên cạnh việc lo sợ về hậu quả thị trường của chiến tranh, giá dầu hoặc liên bang tăng lãi suất, các nhà đầu tư còn sợ mất tiền của mình. Các nhà đầu tư có xu hướng không thích nhìn thấy tiền của họ giảm dần khi giá cổ phiếu của họ giảm.

Tất cả những yếu tố này gây ra những thay đổi trên thị trường. Nhưng những xu hướng dài hạn thì sao? Tìm hiểu về thị trường tăng và giảm tiếp theo.

Fed

Hệ thống Dự trữ Liên bang, thường được gọi là " Fed ", thực hiện các nhiệm vụ khác nhau liên quan đến hệ thống tài chính của Hoa Kỳ. Fed là ngân hàng trung ương của đất nước .

Thị trường Bull và Thị trường Gấu

Vào ngày 23 tháng 2 năm 2005, các cựu vận động viên Olympic cổ vũ cho một ngày tăng giá trên Phố Wall. Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones đã tăng 64 điểm.

Không ai thực sự biết nguồn gốc chính xác của các thuật ngữ "bull" và "bear" để mô tả thị trường chứng khoán, nhưng ý nghĩa của chúng rất rõ ràng. Điều quan trọng nhất cần biết về các thuật ngữ này là chúng mô tả các xu hướng dài hạn, không phải những thay đổi ngắn hạn. Thị trường giá lên và giá xuống thường được tính bằng năm.

Thị trường tăng giá là một thị trường đang tăng. Trong một thị trường tăng giá, các nhà đầu tư đang tích cực. Nền kinh tế có xu hướng phát triển mạnh mẽ. Tỷ lệ thất nghiệp thấp. Người tiêu dùng đang tiêu tiền, điều này làm tăng lợi nhuận kinh doanh. Khi doanh nghiệp có lợi nhuận, các nhà đầu tư yêu cầu chia sẻ một miếng bánh - họ mua cổ phiếu và bám chặt để xem tiền luân chuyển. Khi đó, nguồn cung cổ phiếu thấp - không ai muốn từ bỏ miếng bánh của họ. bánh phụ tùng. Cuộc cạnh tranh để có được những cổ phiếu được nhiều người thèm muốn đó trở nên khốc liệt, khiến giá thậm chí còn tăng cao hơn. Các nhà đầu tư chấp nhận rủi ro bởi vì họ cảm thấy hài lòng về cơ hội kiếm được số tiền lớn của mình.

Thị trường con gấu là một thị trường đang suy giảm. Nó có xu hướng bắt đầu bằng việc giá cổ phiếu giảm mạnh trên diện rộng. Thường có một con mắt trong cơn bão, trong đó giá cổ phiếu tăng. Nhưng tất nhiên, cơn bão sẽ quay trở lại, và thị trường con gấu giảm và giảm và giảm. Lịch sử đã chỉ ra rằng thị trường gấu có xu hướng chững lại ở mức thấp hơn 40% so với khi nó bắt đầu. Những con gấu đặc biệt khát máu, giống như loài đã tàn phá nước Mỹ trong thời kỳ Đại suy thoái, có thể chững lại ở mức thấp hơn khoảng 90% [nguồn: Incademy ].

Trong một thị trường giá xuống, nền kinh tế có xu hướng yếu đi. Tỷ lệ thất nghiệp gia tăng. Người tiêu dùng chi tiêu ít hơn dẫn đến lợi nhuận kinh doanh thấp hơn. Như chúng ta đã thấy, điều này làm giảm giá trị cổ phiếu của một công ty nhất định. Các nhà đầu tư có xu hướng bán cổ phiếu của họ trước khi giá trị giảm quá nhiều. Các nhà đầu tư không muốn chấp nhận rủi ro bởi vì họ không cảm thấy tốt về cơ hội của mình.

Chiến lược Đầu tư - Cách Cưỡi Bò và Chế ngự Gấu

Chiến lược tốt nhất để kiếm tiền trong thị trường tăng giá là nhận ra xu hướng sớm và thực hiện các giao dịch mua thông minh. Mua thấp - bán cao.

Có vẻ trái ngược với trực giác rằng bạn có thể kiếm tiền trong thị trường giá xuống. Dưới đây là một số cách bạn có thể thuần hóa gấu:

Bán khống: Bán khống là một giao dịch bao gồm đi vay cổ phiếu bạn không sở hữu, bán nó, chờ giá giảm, sau đó mua lại với giá thấp hơn, do đó thu được lợi nhuận.
Đầu tư vào trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ : Lãi suất trái phiếu có xu hướng tăng trong thị trường giá xuống, điều này tạo ra cơ hội hấp dẫn trong thời gian không chắc chắn
Mua cổ phiếu phòng thủ: Đây là một cách ít rủi ro cho các nhà đầu tư để giữ tiền của họ trên thị trường chứng khoán. Cổ phiếu phòng thủ được đặt tên như vậy vì giá trị của nó không dao động nhiều. Cổ phiếu tiện ích (năng lượng, nước, v.v.) là cổ phiếu phòng thủ phổ biến.

Về lâu dài

Lịch sử đã chỉ ra rằng thị trường chứng khoán luôn tăng trong dài hạn. Thị trường giảm giá và sự sụp đổ xảy ra, nhưng thị trường luôn quay trở lại và cuối cùng tăng cao hơn bao giờ hết.

Nhiều nhà đầu tư chuyên nghiệp nói rằng việc xác định các khoản đầu tư của bạn chỉ dựa trên việc thị trường tăng hay giảm là không khôn ngoan. Tốt hơn hết là đầu tư dựa trên cơ sở nghiên cứu vào các doanh nghiệp mạnh, có năng lực và có nhiều tiềm năng tăng trưởng. Theo thời gian, các khoản đầu tư được giáo dục và có hiểu biết có xu hướng sinh lời nhiều hơn các khoản đầu tư dựa trên tin đồn, sợ hãi, phỏng đoán và mê tín.

Để tìm hiểu thêm về cách hoạt động của xu hướng thị trường chứng khoán, bạn có thể theo các liên kết trên trang tiếp theo.

Cách thức hoạt động của các xu hướng thị trường chứng khoán

Nguyên nhân nào dẫn đến sự thay đổi trên thị trường chứng khoán?

Fed

Thị trường Bull và Thị trường Gấu

Chú gấu trong lịch sử

Nhiều thông tin hơn

Những bài viết liên quan

Các liên kết tuyệt vời hơn

Nguồn: